騰訊：GPU儲(chǔ)備充足，暫不考慮采購(gòu)英偉達(dá)H20
據(jù)外媒The Register報(bào)道，在騰訊第二季度財(cái)報(bào)電話會(huì)議上，公司總裁劉熾平就AI GPU 芯片采購(gòu)問題作出明確回應(yīng)：騰訊現(xiàn)有AI GPU芯片儲(chǔ)備充足，足以支撐未來模型訓(xùn)練需求，短期內(nèi)并無采購(gòu)英偉達(dá)H20的計(jì)劃。
這一表態(tài)源于財(cái)報(bào)會(huì)議上金融分析師的提問——“美國(guó)放寬英偉達(dá)H20、AMD MI308等AI GPU芯片對(duì)華出口限制，是否會(huì)影響騰訊的采購(gòu)策略？”劉熾平表示：“對(duì)于進(jìn)口情況，我們還沒有一個(gè)確切的答案。兩國(guó)政府之間有很多討論。但從騰訊自身角度出發(fā)，我們確實(shí)有足夠的GPU芯片以滿足模型訓(xùn)練與迭代需求。”
他進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)，騰訊也有很多AI推理芯片的選擇，并正通過大規(guī)模軟件優(yōu)化提升推理效率，以實(shí)現(xiàn)單位芯片承載更多計(jì)算任務(wù)，降低對(duì)新增硬件的依賴。
外界分析認(rèn)為，騰訊的決策邏輯主要基于四重考量：
- 庫(kù)存儲(chǔ)備堅(jiān)實(shí)：騰訊已連續(xù)三個(gè)季度向投資者傳遞明確信號(hào)，其GPU庫(kù)存規(guī)模龐大，完全能夠覆蓋后續(xù)模型升級(jí)的訓(xùn)練需求。
- 技術(shù)路線多元：在推理環(huán)節(jié)，騰訊積極探索多元化解決方案。據(jù)劉熾平在一季度財(cái)報(bào)會(huì)議透露，騰訊工程團(tuán)隊(duì)正在評(píng)估ASIC、國(guó)產(chǎn)GPU等多種AI加速器，力求擺脫對(duì)西方芯片的單一依賴。
- 軟件賦能增效：騰訊持續(xù)加大軟件層面的優(yōu)化投入。劉熾平此前提出將AI推理效率提升兩倍的目標(biāo)，這相當(dāng)于間接實(shí)現(xiàn)GPU算力容量的翻倍，極大提升了現(xiàn)有硬件資源利用率。
- 安全審查待解：當(dāng)前英偉達(dá)H20芯片的采購(gòu)存在政策不確定性。2024年7月31日，中國(guó)國(guó)家互聯(lián)網(wǎng)信息辦公室約談?dòng)ミ_(dá)，要求就H20芯片的安全風(fēng)險(xiǎn)作出說明并提交證明材料。這一舉措促使國(guó)內(nèi)科技企業(yè)在采購(gòu)決策上更加審慎。
關(guān)于AI投資對(duì)利潤(rùn)率的影響，劉熾平指出：盡管人工智能基礎(chǔ)設(shè)施折舊成本呈上升趨勢(shì)，但公司已逐步從AI技術(shù)中獲取收益?，F(xiàn)階段，騰訊將重點(diǎn)轉(zhuǎn)向營(yíng)收增長(zhǎng)，持續(xù)拓展CPU、數(shù)據(jù)庫(kù)、存儲(chǔ)、CDN等基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域。未來若GPU供應(yīng)恢復(fù)穩(wěn)定，騰訊將靈活調(diào)整云端租用策略，維持資源部署的彈性與高效。
值得注意的是，騰訊二季度資本支出環(huán)比下降約30%(從一季度的275億元降至192.5億元)，這或與前期AI芯片戰(zhàn)略儲(chǔ)備有關(guān)。充足的芯片庫(kù)存，使得騰訊在面對(duì)國(guó)際供應(yīng)鏈波動(dòng)時(shí)，展現(xiàn)出強(qiáng)大的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力與戰(zhàn)略調(diào)整空間。
